Que es un activo subyacente?
¿Qué es un activo subyacente?
Activo subyacente es un activo real o financiero en el que se base un instrumento derivado. Es el objeto de adquisición o enajenación real o teórica en la liquidación del instrumento derivado.
¿Qué es un subyacente ejemplos?
El adjetivo subyacente se corresponde con el verbo subyacer, que significa estar por debajo de algo o permanecer oculto. Así, lo que subyace es aquello que se encuentra escondido, es decir, es algo que no es apreciable de manera evidente.
¿Qué significa precio del subyacente?
El subyacente es la fuente de la que se desprende el valor del instrumento derivado. Por ejemplo, el valor de una opción para comprar una acción de Repsol-YPF por 19 euros dependerá, entre otras cosas, del precio que tenga el activo subyacente (la propia acción de Repsol-YPF).
¿Cuánto la opciones tiene el mismo precio del subyacente se dice que está?
Cuando el precio o valor del activo subyacente es igual o muy similar al precio de ejercicio, se dice que es una Opción ATM (“en el dinero”). Una Opción Call está ITM (“dentro del dinero”) si el precio o valor del activo subyacente está por arriba del precio de ejercicio de la Opción.
¿Qué es el payoff de una opción?
Payoff de un contrato forward: es el valor del forward en función del valor del subyacente. El payoff indica entonces la ganancia (o pérdida) en la posición, y es una función lineal del valor del subyacente S(T).
¿Qué es una opción quanto?
– Quanto : Es una opción en una divisa sobre un activo expresado en otra divisa (así evita el riesgo de cambio).
¿Cómo se valora una opción?
En el caso de las opciones de compra, el valor intrínseco es el máximo entre dos valores, cero y la resta entre el precio del subyacente y el precio de ejercicio: C = máx. (0, S-K), donde C es la prima de la call; S, el precio del subyacente, y K, el precio de ejercicio.
¿Cómo se calcula la prima de una opción?
En caso de opción de compra el valor intrínseco, se calcula restando del precio de mercado el precio de ejercicio. En las opciones de venta es la resta del precio de ejercicio menos el precio de mercado.
¿Cómo se calcula el precio de una opción?
Cómo se calcula el precio de una opción
- El valor intrínseco procede de la diferencia entre el precio de ejercicio de la opción y el precio del activo subyacente de la misma.
- El valor extrínseco o temporal depende de forma casi directa de la volatilidad del activo subyacente y del tiempo de vida de la opción.
¿Cómo se compone el precio de una opción?
Se compone de Valor Intrínseco y Valor Tiempo. En el caso de Opciones de Compra (Call) , si el precio de contado del activo subyacente es mayor que el precio de ejerci- cio de la opción hay un valor intrínseco y la opción está in-the-money.
¿Qué es la prima de la opción?
La prima es el precio de la opción que paga el comprador y que ingresa el vendedor, por el derecho a vender/comprar el activo subyacente, a la fecha de vencimiento del contrato, en las condiciones pactadas.
¿Quién paga la prima en opciones?
La prima de una opción Es el precio que el comprador de una opción (put o call) paga al vendedor, a cambio del derecho (a comprar o vender el subyacente en las condiciones preestablecidas, respectivamente) derivado del contrato de opción.
¿Cómo se calcula el delta de una opción?
Para una unidad tienes un delta de 0,404 y para un contrato (100 unidades) tienes un delta de 40,4. 2. Si compras una Call tendrás una Long Call y tu delta será de +40,4, cada dólar que suba el SPX tu opción se revalorizará en 40,4$.
¿Cuáles son las opciones exoticas?
Las opciones exóticas son aquellas cuyas características difieren de las llamadas estándar. Estos productos sofisticados existen para adaptarse a las necesidades de los clientes, de modo que puedan gestionar sus riesgos con mayor flexibilidad o minimizar los costes de las opciones estándar.
¿Cuál es el significado de opciones?
Opción, del latín optio, es la facultad o libertad de elegir. Una opción también es el derecho a elegir entre dos o más cosas, basado en un precepto legal o en negocio jurídico. …
¿Qué son las opciones listadas?
Una opción listada es una opción que se negocia en un intercambio de opciones nacional. Las opciones listadas tienen precios de ejercicio fijos y fechas de vencimiento. Cada opción listada representa 100 acciones (conocidas como 1 contrato).
¿Qué es una opción en economía?
Instrumento financiero por el que su tenedor adquiere el derecho, pero no la obligación, de comprar o vender un activo específico (p. ej. un bono o una acción) a un precio especificado previamente (el precio de ejercicio) en una fecha determinada (fecha de ejercicio) o hasta esa fecha (fecha de vencimiento).
¿Cuáles son las opciones económicas y financieras?
Las opciones financieras son un tipo de derivados financieros muy similares a los futuros financieros, pero mientras que los Futuros y Forwards consisten en derivados que suponen una obligación, las opciones son contratos financieros que conllevan un derecho (no una obligación) para el comprador.